Contabilidad cripto para empresas estonias

Sección 2 — Modelo del coste de IAS 38: medición, deterioro y disposición

Para empresas que mantienen cripto como inversiones a largo plazo con medición conservadora

Cómo funciona el modelo del coste

Según el modelo del coste de IAS 38, los criptoactivos se mantienen por su coste de adquisición original menos las pérdidas por deterioro acumuladas. Los movimientos del precio de mercado por encima del valor en libros se ignoran — el modelo del coste no permite revalorizaciones al alza. Solo cuando el precio de mercado cae por debajo del valor en libros surge un asiento contable (deterioro). Esto crea un modelo asimétrico: se reconocen las pérdidas, pero no las ganancias.

El modelo del coste es más sencillo de aplicar que el modelo de revalorización — no exige búsquedas mensuales de precios para ganancias no realizadas, ni contabilidad de reservas en OCI, ni mecánicas de reversión. Sin embargo, puede hacer que el balance de la empresa infravalore de forma significativa el valor actual de sus tenencias cripto en un mercado alcista, y genera volatilidad en la cuenta de pérdidas y ganancias en mercados bajistas cuando se requieren cargos por deterioro.

Prueba de deterioro según el modelo del coste de IAS 38

Un indicio de deterioro es una señal de que el valor en libros podría no ser recuperable — para cripto, suele ser una caída sostenida del precio de mercado por debajo del coste. Cuando existe un indicio, se estima el importe recuperable (el mayor entre el valor razonable menos los costes de venta y el valor en uso). Para criptoactivos líquidos, la medida relevante es el valor razonable menos los costes de venta — esencialmente el precio actual de mercado menos las comisiones de transacción.

Sección 3 — Modelo de revalorización de IAS 38: valor razonable, OCI y asientos de fin de mes

El modelo preferido para la mayoría de OÜ cripto estonias — refleja el valor de mercado actual en el balance

Cómo funciona el modelo de revalorización

Según el modelo de revalorización, los criptoactivos se vuelven a medir a valor razonable en cada fecha de información (como mínimo anualmente; en la práctica, mensual o trimestralmente para cripto por la volatilidad de precios). Los cambios en el valor razonable desde la última revalorización se reconocen en Otro Resultado Integral (OCI) — una sección de la reserva de patrimonio — y no en pérdidas y ganancias. Esto significa que las ganancias no realizadas no inflan el beneficio operativo, pero sí son visibles en el balance y en el estado de resultado integral.

Cuando se vende un activo revalorizado, cualquier ganancia acumulada en OCI (la reserva de revalorización de ese activo) se transfiere a ganancias retenidas — no pasa por P&L. La ganancia en P&L por la disposición se calcula como: ingresos por venta menos el valor en libros revalorizado más reciente.

Calendario de revalorización de fin de mes y asientos contables

Al cierre de cada mes, cada criptoactivo se revaloriza al precio de mercado de cierre. La diferencia entre el nuevo valor en libros y el valor en libros anterior se registra como un asiento en OCI (si es una ganancia o una reversión dentro del OCI previo) o como un asiento en P&L (si es una pérdida que supera el OCI previo de ese activo).

Sección 4 — Inventario IAS 2 para operaciones de trading cripto

Para exchanges, mesas OTC y empresas que compran y venden cripto como actividad principal

Cuándo se aplica IAS 2

IAS 2 (Inventarios) se aplica cuando los criptoactivos se mantienen para la venta en el curso ordinario del negocio — es decir, cuando comprar y vender cripto es la actividad principal generadora de ingresos de la empresa y no una función de tesorería/inversión. Un exchange cripto, una mesa OTC o una operación de market-making mantiene cripto como inventario porque adquiere y vende activos de forma constante como parte de su cartera de trading.

Según IAS 2, el inventario cripto se mide al menor entre el coste y el valor neto realizable (NRV). A diferencia del modelo de revalorización de IAS 38, no hay revalorización al alza — si los precios de mercado suben por encima del coste, el valor en libros permanece al coste. Si los precios de mercado caen por debajo del coste, el inventario se reduce al NRV (precio de venta estimado menos costes de venta).

Sección 5 — Asientos contables para cada tipo de transacción cripto

El asiento contable completo para cada evento — comprar, vender, hacer swap, recibir, minar, hacer staking, pagar comisiones

Compra de cripto con EUR

Compra: 0.5 BTC @ €40,000/BTC = €20,000 (mediante exchange)

* La comisión de transacción (por ejemplo, 0.2% = €40) aumenta el coste de adquisición según IAS 38 — forma parte del coste del activo. Como alternativa, las comisiones pueden capitalizarse en el coste del activo (lo que reduce la ganancia imponible posterior en la disposición por el importe de la comisión).

Venta de cripto por EUR (modelo de revalorización — IAS 38)

Disposición: 0.5 BTC a €55,000/BTC = €27,500 (el valor en libros revalorizado era €24,000)

* Valor en libros en la disposición = €24,000 (después de revalorizaciones). Ingresos = €27,500. Ganancia en P&L = €27,500 − €24,000 = €3,500. Además: la reserva OCI acumulada de este BTC (€4,000) se transfiere — débito a Reserva OCI / crédito a Ganancias retenidas (traspaso interno dentro del patrimonio).

Swap cripto a cripto (ETH a MATIC)

Swap: 1.0 ETH (valor en libros €2,000, FMV €2,100) por 3,000 MATIC (FMV €2,100)

* ETH se dispone a FMV (€2,100). La base de coste de ETH era €2,000. Ganancia = €100 reconocida en P&L. MATIC se adquiere por €2,100 (FMV en el momento del swap) — que pasa a ser la nueva base de coste de MATIC. La comisión de gas del swap se añade al coste de MATIC o se registra como gasto (elección de política).

Recepción de recompensas de minería

Minería: se reciben 0.002 BTC cuando el precio = €50,000/BTC → FMV = €100

* FMV en el momento de recepción = ingreso. €100 es ingreso en el periodo en que se recibe. También se convierte en la base de coste de esos 0.002 BTC — por lo que una venta futura al mismo precio no genera ganancia adicional.

Recepción de recompensas de staking

Staking: se reciben 50 tokens cuando el precio = €0.80/token → FMV = €40

* Mismo tratamiento que la minería. FMV en la recepción = ingreso Y nueva base de coste. Si los tokens se venden más tarde a €1.00, la ganancia adicional = (€1.00 − €0.80) × 50 = €10.

Pago de comisiones de gas en ETH

Comisión de gas: 0.003 ETH de gas por una transacción DeFi (precio de ETH €2,000 → comisión = €6.00)

* Las comisiones de gas pagadas en ETH son una disposición de ese ETH a valor de mercado actual. La base de coste de ETH se reduce por la cantidad dispuesta. Si el ETH dispuesto tiene una base de coste distinta del precio de mercado actual, surge una pequeña ganancia o pérdida sobre esa porción de ETH.

Transferencias entre wallets propias (no imponible)

Transferencia: 0.5 BTC desde el exchange Coinbase a una hardware wallet propia

* Transferencia entre wallets propias: no es una disposición imponible. Mueva el valor en libros de una subcuenta a otra. La base de coste sigue al activo. Se sigue siendo propietario del mismo BTC — solo cambió la ubicación de custodia. Use subcuentas dentro de 1100 para rastrear las ubicaciones de custodia.

Sección 6 — Determinación del valor razonable de criptoactivos

Cómo establecer precios en EUR defendibles y consistentes para cada transacción y valoración de fin de mes

La jerarquía: qué precio usar

IFRS 13 (Medición del valor razonable) establece una jerarquía de tres niveles para el valor razonable. Para criptoactivos, la mayoría de los tokens principales (BTC, ETH y tokens de gran capitalización) son Nivel 1 — precios de mercado observables en mercados activos. Esto significa que el precio es objetivo y directamente observable. Para tokens ilíquidos o con poco volumen de negociación, la jerarquía pasa al Nivel 2 (inputs observables pero no precio directo de mercado) o al Nivel 3 (inputs no observables — modelos internos). La mayor parte del trabajo contable y fiscal trata con activos de Nivel 1.

Establecer una política de datos de precios

Su política contable debe especificar exactamente cómo se determinan los precios, para que el enfoque sea: consistente (la misma metodología cada mes), verificable (los datos fuente pueden consultarse y confirmarse) y documentado (cada precio usado puede rastrearse hasta una fuente concreta en un momento concreto). Las fuentes de precios deben especificarse en el documento de políticas contables antes de la primera transacción.

Sección 7 — Proceso de cierre mensual para contabilidad cripto

Día a día — desde la descarga de datos hasta las declaraciones presentadas y los estados financieros aprobados

El cierre mensual cripto — qué lo hace diferente

El cierre mensual cripto comparte el mismo objetivo que cualquier cierre estándar — estados financieros precisos y completos — pero el trabajo de obtención y clasificación de datos es considerablemente más complejo. La principal diferencia respecto a un cierre estándar es que los datos de transacciones no llegan en un único feed bancario; provienen de exploradores de blockchain, APIs de exchanges, subgrafos de protocolos DeFi y exportaciones de plataformas de custodia — cada uno con formatos y marcas de tiempo diferentes y con lógicas de clasificación distintas.